永不爆仓，月盈利20%方法之远期近期合约差价套利

首先说原理（看不懂可以直接看最后例子）：

数字货币期货合约一般分为30天、60天、90天、120天、150天、180天交割。前两个算近期期货，后四个算远期期货。

那么近期、远期期货价格有什么特点呢。

当一个事件发生的时候，对近期期货价格影响是大于远期期货的，为什么呢？

我拿个近些年事件举个贵金属的例子，比如俄乌战争开战后的第一天，都知道黄金会涨，近期期货由于其杠杆特性及体量巨大以及方便买卖，涨幅（期现价差/交割时间）很大（纽交所、芝加哥交易所等期货市场点点手指就可以买卖成千上万手黄金），而远期期货大多由于其场外交易和流动性，涨幅（期现价差/交割时间）不大（只有少数交易市场有远期合约）。

随着重大事件影响力减弱，以及众多套利者存在，两者之间价格差一定会回到突发事件之前水平，一定一定会回到突发之前，不然交割时候会期货和现货价格不统一，这个是违背金融定理的（记住定理不是规律，规律可以打破，定理是不能打破，例如黄金一定是比白银贵，这就是定理，因为白银储量远大于黄金）。

那么我们就可以利用这个规律。

在重大时间发生之后，近远期价差暴涨之后，往价格收敛方向去做对冲。

原油及黄金等商品货币利润空间一旦形成，华尔街大户资金立马疯狂涌入，成交速度较慢的散户无法进行盈利，那么我们只能选择适合散户的商品：数字货币。

如果你听不懂就直接看我的实际例子吧：比如7月21日，比特币近期期货由于某些原因暴涨，2025年5月期货和2024年9月期货价格差达到了6.061%.

那么我们做空mar期货做多sep期货。一个月以后看看是什么情况呢？

价差果然收敛了，可以看出利润是6.061-5.394=0.667%,

如果加上杠杆，期货最大杠杆为30倍，那么收益就是20.01%。

当然了，这个策略有两个缺点：

一个是必须要等到大事件发生后，价差高于平时，才可以开仓，没有大事件就一直等。

二个是大事件发生后，有可能发生一个更大事件，到价格背离更大，那么就形成了浮亏。

对应两个缺点我们就有两个对应：

一、寻找多个品种，不局限于比特币，增加开仓频率。

二、①因为期货都是锚定现货价格，所以可以放心扛单，价格差不会飙得太离谱（即使原油宝那次负价格远期近期价格差也没有超过平时的3倍，数字货币流动性更大，就更不可能有离谱价格差），我一般都是保留扛单资金。例如10倍杠杆，5%价格差，收敛到4%平仓就是10%收益，那么如果反向价格差到6%，我们仅仅浮亏10%而已，比起来社区里各种马丁，这点浮亏等于毛毛雨。

②如果一直扛到近期期货交割，那我们只能换下一个合约，等到事件影响力的消除，价格差恢复。

总结：这是一个时间换金钱的策略，只要你能够等到事件影响力消失那么一定能赚到收敛价格差。

2024下半年文章更新预告：

交易科普篇：

1、《止损方法小总结》已发布

2、《止盈方法小总结》

3、《K线各种形态（顶底背离、黄昏之星等）是如何形成的，看k线交易能盈利吗》

交易策略篇：

4、《鸡尾酒第二期》

5、《永不爆仓，月盈利5%方法之数字货币近、远期期货对冲》已发布

人物八卦篇：

6、《人类高质量男性-徐勤根，出名及润欧洲始末》

7、《夹缝中生存的对冲套利者-三冠王手表哥》

8、《人物采访之喊单老师—虽然我盈亏一比八但是每个月提辆特斯拉》